Различити унутрашњи фактори утичу на економски развој земаља трећег света. Такви фактори могу бити у интеракцији са спољним утицајима као што су увозни трошкови, колонијализам, страна помоћ, спољни дуг и економске политике других земаља, које такође имају велики утицај. Унутрашњи фактори који утичу на економски развој често се удружују како би створили негативне циклусе које земље трећег света имају потешкоћа да побегну. Четири важна фактора овог типа су корупција, унутрашњи сукоби, природне катастрофе и лоша инфраструктура.
Интернал Цонфлицтс
Грађански ратови и етничко насиље утичу на велики број земаља трећег свијета. Уништавање узроковано овим сукобима преокреће економски развој, обесхрабрује туризам и инвестиције и прекида фабричку производњу. Унутрашњи сукоб преусмјерава државну потрошњу према војсци, далеко од развоја инфраструктуре и других напора за побољшање животног стандарда. Грађански ратови озбиљно нарушавају економију и значајно погоршавају ниво сиромаштва, према Тхе Станлеи Фоундатион.
Корупција
Као иу земљама првог свијета, корупција погађа многе земље трећег свијета, иако су неке успјеле да је ублаже. Корупција смањује унутрашње и стране инвестиције, док изазива злоупотребу државних средстава. Мито такође ствара препреке економским активностима, као што је покретање малог бизниса, наводи УНОДЦ.
Природне катастрофе
Поплаве, циклони и друге природне катастрофе имају штетан утицај на земље трећег света, што озбиљно утиче на развој. Инфраструктура се често одупире таквим катастрофама са мање успјеха од развијених земаља. Крчење шума представља велики проблем у земљама као што су Филипини и Етиопија, погоршавајући утицај поплава. Земље трећег света остају економски најугроженије од земљотреса, према Форбесу. После природне катастрофе, економије многих земаља трећег света једва да се опораве пре него што се деси следећа катастрофа.
Инфраструктура
Неке земље трећег свијета имају мало инфраструктуре, а много тога што имају имају се погоршава. Ограничена унутрашња средства за изградњу и одржавање доводе до распадања путева, нестанка струје, непоуздане телефонске услуге и сличних проблема. Ратови, природне катастрофе и корупција доприносе овој дилеми. Инфлаторна инфраструктура нарушава унутрашњу и извозну трговину која захтева превоз, а такође утиче на фабричку производњу. На пример, лоше стање индонезијских морских лука и путева смањује зараду и прекида производњу тамо лоцираних произвођача, наводи ББЦ.