Монопол је када је компанија или други ентитет потпуно сам у снабдијевању одређеног добра или услуге тржишту. Монополи се обицно обесхрабрују у тржишним економијама јер су њихове опасности добро познате. Међутим, у неким случајевима, монополи су дозвољени јер веома високи почетни трошкови не би учинили конкуренцију економски изводљивом. На пример, снабдевање комуналним предузећима често може бити монополска ситуација као у случају воде или електричне енергије.
Цена
У тржишној економији, монополи су у стању да траже било коју цену коју желе за свој производ или услугу јер немају никакву конкуренцију. Потрошачи немају другог избора него да плате тражене цене, што је посебно опасно ако монопол обезбјеђује нужност. То значи да потрошачи плаћају више од онога што производ или услуга заиста плаћа - трошак производње и испоруке плус разумна добит - и то чини потрошаче мање расположивим дохотком.
Снабдевање
Када једна компанија контролише снабдевање одређеног добра или услуге тржишту, она такође може да увећа цене ограничавањем снабдевања. Компанија може да користи снабдевање робом или услугама као облик уцене, ускраћивање снабдевања са тржишта. Ова ситуација је посебно опасна ако нека земља, на пример, зависи од једног добављача из друге земље да обезбеди робу, јер ће понуда увек бити нестабилна јер зависи од спремности друге земље да прода.
Квалитет
Главни недостатак да једна компанија испоручује одређену робу или услугу је да компанија нема подстицај да пружи изврсност. Компанија нема подстицај да побољша своје услуге или квалитет својих производа, јер људи немају избора него да купе оно што компанија нуди.
Повер
Монополи су опасни зато што могу постати изузетно моћни и користити ову моћ да би и сами себи користили и стекли још више моћи. Они имају способност да стварају огромне профите и могу да користе тај новац за добијање политичког утицаја. Они такође могу да прете да ометају или ограниче снабдевање и искористе то за политичке полуге.
