Анализа финансијских извештаја се заснива на поређењу средстава, обавеза, капитала, прихода и расхода од једне до друге године, као и индустријских стандарда. Правилно тумачење финансијских извештаја помаже у идентификовању предности и слабости компаније. Финансијски извештаји се састоје од биланса стања, биланса успеха и извештаја о новчаном току. Често, финансијски извештаји који су ревидирани, прегледани или састављени од стране овлашћеног јавног рачуновође ће укључивати додатне распореде, као што су детаљни општи и административни трошкови или, у случају уговора о изградњи, распоред радова који су у току.
Створите биланце уобичајене величине тако што ћете израчунати сваки рачун имовине, обавеза и капитала као проценат укупне активе. Направите заједничке извјештаје о приходима израчунавајући сваки рачун прихода и расхода као постотак укупног прихода прије попуста, повраћаја и накнада. Припремите биланце стања и извјештаје о приходима за сваку годину у којој су доступни.
Упоредите биланс стања и биланс успеха. Идентификујте неуобичајене или неочекиване флуктуације. Ако не постоји прихватљиво објашњење, питајте руководство о варијацији. На пример, ако је готовина смањена за 50.000 долара од 31. децембра 2008. до 31. децембра 2009. године, а компанија је купила опрему за 45.000 долара током године, разлог за драматично смањење је углавном поткријепљен. Међутим, ако се готовина смањи за 50.000 долара, а трошкови за ауто се повећају за 45.000 долара, можда ћете желети да се распитате о куповини возила и да ли је то била пословна потреба.
Направите Екцел табелу за анализу омјера. Коефицијенти се користе за тумачење профитабилности, ликвидности, активности и солвентности компаније. Уобичајени коефицијенти укључују коефицијент текуће активе (краткотрајна средства подијељена по текућим обвезама), омјер бруто добити (бруто добит подијељен са укупним продајним временом 100), омјер обртног капитала (трошак продане робе подијељен са обртним капиталом), однос дуг према капиталу (укупно дуг од спољних зајмодаваца подељен са укупним капиталом) и однос оперативне добити (нето добит подељена са укупним продајним временом 100). Обртни капитал се израчунава одузимањем укупних текућих обавеза од укупних обртних средстава.
Анализирајте пропорције израчунате током времена и упоредите са индустријским референтним вредностима. Развијте хипотезе у вези са компанијом и њеним перформансама током времена. Користите анализу омјера како бисте подржали ове идеје. На пример, ако је бруто добит компаније смањена са 75% на 65%, а трошкови синдиката су порасли током истог времена, разлог за смањење може бити поткријепљен. Међутим, ако се бруто добит смањи са 75% на 65%, а материјали, рад и остали трошкови посла остају отприлике исти, потребна је даља анализа.
